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本月，日本宣布排除对韩出口光刻胶质料限制，这一行动标志着日韩半导体进入相助新时代，一场时长三年八个月的商业告一段落。日韩关系迅速升温，半导体行业成为其中的要害话题。

日本韩国作为亚洲两个半导体强国，此时的相助显然意味良多。本篇文章将回首两国在半导体上的恩怨纠葛，以及重新聚首的缘故原由。尚有，此时两国相助会给中国半导体行业以及全球半导体行业带来怎样的改变？

01 日韩半导体恩怨

日本半导体产业最强盛时，全球十泰半导体公司有6家是日本公司。但2018年*季度全球前十五的半导体公司中，只有东芝半导体是日本公司。2018年6月连东芝半导体都卖给了美国贝恩资源。

日本企业的市场份额在 1986 年到达最高值后，便最先急速削减。20 世纪 90 年月后半期，韩国跨越日本，韩国企业所占的市场份额直到现在仍然在60%以上。日美半导体协议引入了价钱监视制度(Fare Market Value，FMV)，划定企业应凭证生产成本适当盈利，不得以低于合理价钱的价钱销售产物。这样就确保了价钱的*限，从理论上来说对日本企业的存储器营业应该是有益的。但由于价钱监视制度不适用于韩国产物，因此这一定水平上对韩国的半导体企业进军存储器市场起到了推动作用。当美国以广场协媾和日美半导体协定来施压日本半导体的时刻，韩国乘隙举国家之力来生长半导体行业。

随着韩国三星不计亏损地砸钱，日本半导体产业逐渐式微。厥后，日本产业人士对此反思以为，日本的半导体公司大多是大团体下的子部门，这种模式使得日本的半导体产业无法跟上市场和手艺转变。总之，韩国半导体产业取代日本半导体，算是两国半导体*次结下梁子。这段历史让韩国半导体成为存储行业的最主要玩家，也让日本半导体行业的绚烂成为已往。

日本半导体全球市场份额已不到10%，曾经垄断全球光刻机市场的尼康也已经被荷兰的ASML所取代。但在一些细分领域仍然饰演着主要角色。日本在质料、周详机械、基础科学上的科研能力与手艺积累仍然不能小觑。而这也为刚刚落幕的半导体纷争埋下了伏笔。

这场日韩半导体之间延续了三年多的商业，原由是2018年10月由于二战强制劳工问题而恶化。历史纠纷耐久以来一直给韩日两国关系蒙上阴影，2011年以来，两国之间就没有过国是接见。2018年，韩王法院相继作出裁决，要求3家日本企业就二战时代强征韩国劳工划分作出赔偿。日本政府则坚持认定，依据两国1965年签署的《日韩请求权协定》，这类索赔问题“已经解决”。2019年7月，日本经济产业省宣布限制对韩出口氟化氢、聚酰亚胺氟化物、EUV抗蚀剂三种质料。日真相关企业在向韩方出口3种半导体产业原质料前，必须向日本政府申请批准。另外，日本政府将韩国从“白色国家”清单中删除，作废韩方入口日本产物所获优待。

管制前，日本对韩接纳出口手续简化的优待措施，但管制后相关产物每次出口都必须向政府申请，审查时间通常为90天左右。日本政府也把韩国从简化战略物资出口程序的所谓“白色国家”名单中删除，使其无法享受尖端手艺出口免申请优惠。

这对于韩国半导体来说影响很大，氟化聚酰亚胺和光刻胶可用于OLED面板生产，其中光刻胶是显示面板生产工程中曝光工程上的必须质料；氟化聚酰亚胺是透明CPI膜的原质料；光刻胶还主要用于半导体光刻和蚀刻工艺。包罗韩国三星、SK海力士、LG等韩国企业都需要这些质料来生产OLED屏幕、DRAM、NAND Flash。

02 日韩为何再聚首？

在半导体产业，日本在装备和质料领域有优势、韩国在产物上有优势，双方原本具有互补关系。由于美国，日韩半导体公司的市场都受到了影响，日本装备公司业绩下滑；韩国半导体制造可能由于限制产能受影响。

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不外数据显示，2020年，韩国从日本入口氟聚酰亚胺增进了12.4％；2020年，韩国从日本入口光刻胶增进了22.3％。对此，相关的注释是韩国2020年半导体产业生长迅速，日本政府也揭晓了更多的出口允许证。日中经济协会常务理事卓识泽学以为，只管日本政府限制了对韩光刻胶出口，却又在同年12月宣布简化光刻胶的对韩出口手续。“那时放宽出口的详细缘故原由尚不清晰，但不难想见是由于日本半导体行业对限制出口的否决声音强烈。”

2020年，氟化氢成为*入口量下降的质料，比2019年同期下降了74.2％。这意味着所谓被制裁的质料，只有氟化氢受到了影响。而在2020年， 韩国产业通商资源部1月2日公布新闻称，针对日本政府2019年7月增强出口限制的“氟化氢”，韩国化工企业已确立能以高纯度大量生产的制造手艺。韩国产业通商资源部透露，韩国化学企业“Soul Brain”新设和扩建了制造工厂，可将液体氟化氢的杂质削减至“1万亿分之一”。随后，韩国2021年氟化氢的入口数目最先反弹，2021年同比增添34%，2022年1月至4月同比再增进30%。

着实对于日原本说，若是真的限制了韩国半导体质料生长，导致韩国半导体可以“脱日”，这无疑会袭击到日本半导体“最后的绚烂”。仁荷大学教授Rino Choi说，这三种质料的入口在已往四年中一直延续，韩国公司险些没有受到限制：“日本的商业限制并不是彻底的禁令，其影响并不像一些人所说的那么严重。”稀奇是2022年，韩国企业东进半导乐成开发出EUV光刻胶，而且正在开发无机光刻胶质料。同年12月份，三星电子将东进的光刻胶用于其半导体工艺（层）线之一。

虽然一条工艺线只是三星电子整个工艺中异常小的一部门，但由于它完全不依赖入口的产物，因此十分被政府看重。这就像一场被压着打的球赛，被*三十分的球队突然进了三个三分球，虽然分差依旧存在但两方的心态却会瞬间调转。对于日原本说，完全断供也将危害自身的营业。因此，日韩再聚首是一定的了局。

那么为何日韩半导体会选择这个时期重新相助呢，这或许和美国最近的一些操作有关系。克日，美国笼络日本和荷兰，试图限制对华先进半导体装备和质料出口。若是日本不能向中国出售相关产物，也不能向韩国出售，那么日本的相关企业会受到更大的打击，现在“敌人的敌人”成为了同伙。

03 各计划盘的日韩半导体离不开中国

日韩虽然杀青息争，但双方能否真的成为“利益配合体”？

谜底是未必，事实上就在日本宣布排除限制后，有着“不破不立”想法的韩国半导体产业人士已经最先郁闷铺开会影响韩国的半导体质料国产化历程。已往，文在寅政权提倡“脱节日本”，对338个品类的研发用度每年投入2万亿韩元津贴，推进了半导体相关质料和制造装备的韩国国产化。随着限制排除，整个产业的紧迫性降低，韩国公司开发出质料、部件和装备的动力很难保持不降低。

究竟在日本的限制之下，韩国的一些公司已经取得了乐成，稀奇是在氟化氢和用于极紫外工艺的光刻胶方面。据韩国商业部称，2018年从日本入口的用于芯片生产的产物占总量的34.4%，但到2022年这一比例下降到24.9%。韩国公司Soulbrain和SK Materials在这四年间在氟化氢开发方面取得了长足的提高。停止2022年，与2018年相比，从日本入口的氟化氢按收入盘算下降了87.6%。

回到前文提到的，日韩的同盟很大一部门缘故原由是在美国的影响下与中国市场的生意发生难题。

3月8日，荷兰政府果然确认在先进制程芯片手艺出口上对中国举行管制，虽然日本现在尚未“官宣”出口管制措施，但仍无法确定未来是否能够有转变。随着美国芯片法案细则出台，韩国半导体在中国的生产也将受到严酷限制。

依旧以日本的光刻胶举例，按海关HS8486编号划定的半导体装备盘算，以出口额计，中国市场在2021年占到日本整体出口市场的40%，而美国只占15%。中国对外洋光刻胶依赖很大。若是日本对中国举行限制，那韩国半导体企业也会受到影响，而参考之前日韩的“制裁”情形，或许中国半导体并不会如消极者所想陷入绝境。

日韩的“征战”说明晰一个问题：两个国家的经济完全脱钩，既没有需要，也不能能。